故事发生在民国初期，廖思成（刘小锋 饰）和方天翼（张若昀 饰）是富商顾汉森收养的义子，两人和顾汉森的亲生女儿顾婷（吴婷 饰）一同长大，彼此之间情谊十分深厚。从黄埔军校毕业之后，廖思成前往日本深造，在此期间，他邂逅了美丽的日本女子大岛由美（章雯淇 饰），两人相知相恋，无奈九一八事变爆发，廖思成告别了爱人，回到了祖国。 那一边，勇敢聪慧的方天翼深受戴笠（吴秀波 饰）的喜爱和信赖，戴笠赋予了他“黑狐”的代号，隐藏在此假面之下，方天翼在顾婷和同僚俞梅（李曼 饰）的帮助下，同日本人和汉奸斗智斗勇，可实际上，俞梅和廖思成一样，是隶属于中国共产党的地下党员。
经过多年的奔逃，少女金妮和母亲乔琪雅渴望安定下来。然而，乔治娅过去的秘密却危及她们的这番努力。
阿派（陈普明 Phuwin Tangsakyuen 饰）是在牙医学院就读的大二学生，自打入学以来，他一直都默默的喜欢着学校里的风云人物阿楠（汪始慧 Sahaphap Wongratch 饰），然而，阿派自知和偶像之间距离甚远，只得将这份感情默默埋藏在心底。 在好友杜恩（柴·尼姆塔瓦特 Trai Nimtawat 饰）的帮助之下，阿派开始完善自我，想要为了喜欢的人变成更好的自己。当阿派成功的脱胎换骨之后，他终于有信心和勇气接近心上人了，直到这时，阿派才发现，原来阿楠的身边一直潜伏着名叫莫克（纳拉维特·勒拉格苏 Naravit Lertratkosum 饰）男子，他和阿楠之间的关系似乎非常的亲密，这可急坏了阿派。
故事紧接着上一季，金钱的紧缺和癌症的侵袭都不再是沃尔特（布莱恩·科兰斯顿 Bryan Cranston 饰）将要面对的难解问题了，家庭的濒临破碎才是让沃尔特感到心痛的真正原因所在。由于妻子斯凯勒（安娜·古恩 Anna Gunn 饰）坚定的离婚决心，沃尔特从家中搬出，搬入了新的居所，这也为他和大毒枭古斯（吉安卡洛·埃斯珀西多 Giancarlo Esposito 饰）之间的合作创造了有利的条件。 为了替死去的图可（雷蒙德·克鲁兹 Raymond Cruz 饰）报仇，两位冷面杀手找到了汉克（迪恩·诺里斯 Dean Norris 饰），激烈的交锋后，汉克身负重伤。面对着逐渐失控的一切，沃尔特感到了前所未有的危机，尤其是他的新搭档盖尔（大卫·科斯塔贝尔 David Costabile 饰），沃尔特明白，一旦盖尔掌握了他独创的制毒技术，自己将很快被古斯除掉。
