故事紧接着上一季，金钱的紧缺和癌症的侵袭都不再是沃尔特（布莱恩·科兰斯顿 Bryan Cranston 饰）将要面对的难解问题了，家庭的濒临破碎才是让沃尔特感到心痛的真正原因所在。由于妻子斯凯勒（安娜·古恩 Anna Gunn 饰）坚定的离婚决心，沃尔特从家中搬出，搬入了新的居所，这也为他和大毒枭古斯（吉安卡洛·埃斯珀西多 Giancarlo Esposito 饰）之间的合作创造了有利的条件。 为了替死去的图可（雷蒙德·克鲁兹 Raymond Cruz 饰）报仇，两位冷面杀手找到了汉克（迪恩·诺里斯 Dean Norris 饰），激烈的交锋后，汉克身负重伤。面对着逐渐失控的一切，沃尔特感到了前所未有的危机，尤其是他的新搭档盖尔（大卫·科斯塔贝尔 David Costabile 饰），沃尔特明白，一旦盖尔掌握了他独创的制毒技术，自己将很快被古斯除掉。
故事发生在抗日战争时期。正在围猎的战狼（吴奇隆 饰）、桩子（谢孟伟 饰）和冬儿（杨婷婷 饰）巧遇游击队与日军在山上交火，眼看游击队要吃亏，他们迅速施以援手，救下王爱（甘婷婷 饰），并截获了日军毒气原料。恼羞成怒的日军疯狂报复，对村民施实了惨绝人寰的屠杀，战斗中战狼受伤被俘，后在地下党何医生（叶祖新 饰）等协助下逃脱。被抓的桩子从兵工厂逃跑时带走一个哑巴（胡洋 饰），岂料此人是日本特务，他想通过桩子查找毒气原料的下落。被战狼救下的王爱渐渐对战狼产生爱意，但后来王爱不幸被捕。在一次执行任务时，战狼遇见杀父仇人青木（赵会南 饰），一时的冲动令他再次落入虎口......
昔日同窗张海潮和黎东升出国读博深造，在众多从业者卓越技术和创新思想影响下，张、黎两人决定共同创业。而拥有雄厚资源的行业新贵黄仲恺，通过一番努力，却说服海潮与他创业。这让黎东升倍感背叛，与海潮分道扬镳，自立门户，玩转资本，却在成功前夕瞬间跌落谷底。勇敢追爱的黄林希跟随张海潮到美读研，却因他转投黄仲恺放弃追逐，又在海潮低谷时豁出性命帮他渡过难关。这让与东升几经分合的欧阳子夏，感慨万分。为响应祖国号召，众人放弃了国外高薪，选择回国重新开辟新天地。历经波折，初见成果，但海潮和东升却再次因理念不合而分开，选择各自为战。原本携手同行的海潮和林希，在一次公司突发变故中，两人关系降到冰点。面对资本的围追堵截，自主创新发展受限，如何破解被动局势？而海潮、东升是否会再度联手创造奇迹？海潮、林希能否破冰？众人又将如何抉择......
